国内船舶交易市场月度报告（2017.05）

一、国内二手船市场

　　5月份，国内二手船市场总成交艘数和金额双双下滑两成左右，二手船价格走势各异，其中散货船价格震荡盘整，油轮价格小幅上涨。上海船舶价格指数（SPI）本月平均值为779.71点，环比微涨1.54%。从中国船舶交易信息平台统计，本月国内二手船市场共计成交各类船舶435艘、运力47.62万DWT、交易金额4.21亿元人民币，环比上月分别减少19.14%、20.71%、25.35%，成交船舶平均船龄9.01年，环比减少3.01%。按船型统计：本月共成交干散（杂）货船353艘，油轮8艘，集装箱船4艘，多用途船（含集散两用船）12艘，滚装船1艘，拖轮9艘，驳船24艘，化学品船1艘，工程/工作船8艘，其他船型15艘。按月度统计，交易金额本月位列前三位的分别是：⑴芜湖市长江船舶交易市场7681万元人民币；⑵广西贵港珠江船舶交易所有限公司5516万元人民币；⑶湖南湘联船舶交易有限公司 5075万元人民币。交易艘数本月位列前三位的分别是：⑴盐城市中川船舶交易服务有限公司72艘；⑵淮安市京杭运河船舶管理有限公司67艘；⑶芜湖市长江船舶交易市场60艘。

　　散货船价涨跌不一，成交量萎缩

　　5月份，火电日均耗煤因水力发电充沛而减少，煤价因煤炭供应充足而下跌，下游用煤企业多以观望为主；钢厂因供给侧改革价格钢价上涨而盈利，市场对铁矿石采购维持谨慎态度；南北粮食贸易因拍卖粮影响而受阻，经销商采购以刚性需求为主；干散货运输需求总体表现疲软，沿海散货船价格两级分化，大船因运价下跌而回吐涨幅，小船因“海沙北运”而补涨。据上海航交所统计，5年船龄的从事沿海运输ZC船级的1000DWT、5000DWT型散货船，本月平均估价分别为123.32万元人民币、737.20万元人民币，环比涨跌+7.02%、-2.90%。近期，迎峰度夏煤炭消费旺季临近，煤炭价格接近阶段性底部，预计煤炭运输需求将回暖放量；钢材现货价格震荡调整，等待钢材库存持续消化后，市场对铁矿石采购可能谨慎增加；拍卖粮已经结束，南北粮食贸易逐步恢复；预计沿海运价将有所改善，散货船价格震荡盘整。本月，内河散货运输需求基本平稳，运价稳中有跌，内河散货船价格涨跌互现。5年船龄的从事内河运输ZC船级的500DWT、1000DWT、2000DWT、3000DWT型散货船，月平均估价分别为52.11万元人民币、97.32万元人民币、180.91万元人民币、263.92万元人民币，环比涨跌+1.13%、+2.69%、-3.00%、-1.21%。目前，国内房地产调控政策进一步收紧，部分银行首套房贷款上调至1.1倍，房地产交易量普遍萎缩，内河建材运输需求可能减少，预计内河散货船价将震荡往复。

　　本月，内贸干散货运输需求不足，运价小幅下跌，二手散货船市场观望气氛浓郁，成交量继续回落。从中国船舶交易信息平台统计，国内进场交易的二手散货船共成交353艘，37.6万载重吨，交易金额3.09亿元人民币，环比上月分别减少20.14%、18.61%、23.33%。其中，内河散货船成交343艘、36.2万DWT、成交金额2.95亿元人民币。

　　油轮船价上涨，成交量一般

　　5月份，欧佩克减产协议延长“靴子”落地，减产国数量或减产数额均未增加，加上利比亚油田重启增产和美国原油库存大增，市场投资信心受挫，国际油价一路猛跌。国内，地方炼油厂2016年放开进口原油使用权后，地炼摆脱了原料束缚、开工率大幅提升，使得市场上成品油流通量大增，冲击市场降价。自5月份开始，中石化、中石油加油站的汽柴油零售价格战悄然打响，优惠幅度空前，市场不排除此举与中石化销售公司境外IPO前夜冲销量有关。本月，受降价促销影响，国内成品油运输需求增加，二手成品油轮价格小幅上涨。据上海航交所统计，5年船龄的ZC船级的从事沿海运输1000DWT和从事内河运输500DWT型油轮，本月平均估价分别为249.85万元人民币、122.56万元人民币，环比上涨0.16%、4.48%。近期，农忙季节来临，农业机械用油增加；天气转热，终端工矿、基建等户外开工企业用油增多，成品油运输需求减少的可能性不大，预计短期二手油轮价格稳中有涨。本月，国内油轮成交量一般，从中国船舶交易信息平台统计，国内进场交易的二手油轮共计成交8艘，1.1万DWT，交易金额2451万元人民币。

　　二、国内新造船市场

　　5月份，新造船价格稳中有涨，VLCC、成品油轮、次巴拿马型集装箱船和LPG船分别上涨0.31%、1.92%、2.88%、0.36%，LNG船微跌0.79%，散货船造价维持稳定。据统计，VLCC油轮、苏伊士型油轮、阿芙拉型油轮、成品油轮、海岬型散货船、巴拿马型散货船、大灵便型散货船、灵便型散货船、8.2万M3型LPG船、16万M3型LNG船、13000TEU型集装箱船、2750TEU型集装箱船，本月平均订造价格分别为6821万美元、4505万美元、3655万美元、2816万美元、3613万美元、2125万美元、1998万美元、1828万美元、5971万美元、15938万美元、9265万美元、2273万美元。目前，BDI指数16连跌逼近800点后回升，不少船东在散运市场局势不明朗之前，选择持币观望；油轮造价正处于近3年来的第一次反弹，但反弹力度和持久力有待观察；集装箱船结构性过剩仍然存在，即使小型船造价先行微涨，但离真正复苏反弹还有一段距离。

　　本月国内新造船市场订单量明显萎缩，共计22艘，环比减少21艘。分船型统计，散货船、客船、滚装船、耙吸式挖泥船、邮轮和FSRU（浮式储存及再气化装置）订单数分别为14艘、1艘、1艘、1艘、4艘、1艘。目前，在运力供给过剩的局面仍未改变，造船成本增加、订单价格上涨，以及全球经济复苏不明朗的情况下，造船业仍徘徊于低谷。

　　三、国内拆船市场

　　受“一带一路”会议召开和多地环保限产利好提振，加上螺纹钢期货市场“杠杆效应”，钢价于5月中、下旬冲涨。本月螺纹钢现货价格月平均价格3668元人民币/吨，环比上涨7.50%。受环保督查因素影响，辽宁部分钢厂停收整顿，加上我国于2017年6月底前依法全面取缔生产建筑用钢的工频炉、中频炉产能，钢厂目前产能难以消化本地废钢数量，导致废钢价格缓步下跌、成交一般。本月，国内钢企重废平均收购价格为1531元人民币/吨，环比下跌5.44%；废钢船拆船板料（＞6mm）含税出厂价月平均为1863元人民币/吨，环比下跌12.40%。目前，国内钢价成本支撑不足，钢材终端需求表现不佳，钢厂不断下调出厂价格，预计近期国内废钢船价格下行压力较大。

　　本月，二手船交易归于平静，船东拆船意愿增加，国外废钢船市场也是稳中有跌，月平均拆船价格为363美元/轻吨，环比下跌1.36%。本月，国内拆船厂在国际市场上收购废钢船9艘，37.7万DWT，收购价格未见对外公布。今年国内拆船厂累计拆解废钢船250万DWT，本月已拆解船舶80万DWT，相比上月增加30万DWT。现阶段，钢厂去产能可能导致成品钢产量减少，国内楼市调控加码可能减少建筑用钢需求，市场担忧钢厂对废钢需求可能减少，废钢船价格可能弱势运行，商家操作应快进快出。

上海航运交易所交易部